一、調(diào)研總結(jié)

目前重慶地區(qū)市場(chǎng)再生鋁產(chǎn)能分布相對(duì)較為分散，其中西彭鎮(zhèn)產(chǎn)業(yè)園、綦江工業(yè)園區(qū)為少數(shù)再生鋁企業(yè)的集中地；而近年來由于政策優(yōu)勢(shì)一般，地區(qū)新投再生鋁產(chǎn)能較少，且部分企業(yè)設(shè)備以及生產(chǎn)線也存在老化現(xiàn)象，需要進(jìn)行進(jìn)一步優(yōu)化；當(dāng)下重慶地區(qū)再生鋁龍頭企業(yè)主要以順博、劍濤、帥翼馳、新格以及生琳等為代表，據(jù)我們的數(shù)據(jù)測(cè)算，重慶市再生鋁總產(chǎn)能在65-70萬噸之間，鋁加工產(chǎn)能220萬噸左右；

根據(jù)本次調(diào)研所知，2023年上半年由于下游壓鑄訂單需求的下滑、原料供應(yīng)的下降以及價(jià)格居高不下、企業(yè)惡性競(jìng)爭(zhēng)加劇等多重因素，多數(shù)重慶再生鋁企業(yè)產(chǎn)量已近乎“腰斬”，中小企業(yè)生存壓力擴(kuò)大，不得不以短賬期、現(xiàn)金結(jié)款等方式以加強(qiáng)自身競(jìng)爭(zhēng)力；此外，從賬期角度來說，據(jù)了解今年來部分重熔棒企業(yè)也開始存在有一定賬期，基本維持在7-15天之間；

針對(duì)原料方面，由于合金錠加工費(fèi)透明且信息流通迅速，目前重慶市場(chǎng)廢鋁基本處于“價(jià)高貨少”狀況，而不同企業(yè)對(duì)此應(yīng)對(duì)措施又有所不同：

1、行業(yè)龍頭企業(yè)：下游訂單穩(wěn)定，對(duì)原料需求量大，但過高的價(jià)格也做不了，只能提升適當(dāng)價(jià)格通過賬期的平衡進(jìn)行減產(chǎn)生產(chǎn)，產(chǎn)量下滑幅度多在20-40%之間；

2、部分國(guó)資鋁企以及高端合金鑄造：對(duì)原料要求較高，多為下游企業(yè)返料為主，市場(chǎng)料可要但必須帶票且含雜需較少，訂單同樣偏于穩(wěn)定，產(chǎn)量受到下游企業(yè)訂單影響浮動(dòng)較大，上半年下降幅度多在10-20%之間；

3、傳統(tǒng)中小型再生鋁企：原料競(jìng)爭(zhēng)較為激烈，價(jià)格戰(zhàn)頻發(fā)，而內(nèi)卷導(dǎo)致的原料普遍高價(jià)進(jìn)而迫使企業(yè)降低自身產(chǎn)量，避免虧損生產(chǎn)，平均產(chǎn)量下滑超50%，企業(yè)反饋部分情況下生產(chǎn)甚至不如做貿(mào)易更劃算。

此外據(jù)了解，目前重慶地區(qū)合金錠冶煉企業(yè)鋁水比例多維持在50%左右，部分廠家有計(jì)劃在廠區(qū)內(nèi)直接引進(jìn)壓鑄企業(yè)，進(jìn)行鋁水直接利用，既能穩(wěn)定訂單同樣也降低了運(yùn)輸成本。

綜合而言，無論是從廠家還是供應(yīng)商的角度來說，今年重慶再生鋁市場(chǎng)均不容樂觀，行業(yè)內(nèi)卷不僅僅體現(xiàn)在廠家與廠家間，小到個(gè)體戶間，大到上市企業(yè)，從原料端到成品材端，低需薄利帶來的負(fù)面影響貫穿整個(gè)產(chǎn)業(yè)鏈。

我們認(rèn)為：行業(yè)內(nèi)卷并不奇怪，在價(jià)格以及利潤(rùn)透明化的當(dāng)代，內(nèi)卷是必然的，但如何應(yīng)對(duì)內(nèi)卷以及擺脫內(nèi)卷才是企業(yè)值得去思考的；此外，重慶當(dāng)前再生鋁市場(chǎng)痛點(diǎn)一在原料，二在需求，三在政策；據(jù)了解，重慶地區(qū)近年來政策優(yōu)勢(shì)一般，企業(yè)綜合稅負(fù)基本在6.8-7.5%之間，相對(duì)部分稅收洼地來說，存在一定差距，也變向增加著企業(yè)生產(chǎn)成本以及遏制了新增產(chǎn)能的投放；

二、調(diào)研代表企業(yè)

（包含企業(yè)設(shè)備、噸位、生產(chǎn)、采購(gòu)、廢料類型）

1.廠家A：公司主要生產(chǎn)各型號(hào)再生鋁合金錠以及直供鋁水等業(yè)務(wù)，近年來有計(jì)劃增加大板錠生產(chǎn)線以及引入部分高端合金鑄造計(jì)劃；目前廠區(qū)內(nèi)已引進(jìn)一家壓鑄企業(yè)進(jìn)行鋁水直供，后續(xù)仍計(jì)劃吸引壓鑄企業(yè)的入駐；在生產(chǎn)方面，由于市場(chǎng)廢料緊缺以及原料成本較高，6月廢料采購(gòu)4000多噸，主要采購(gòu)料型包括易拉罐、鋁水箱以及各類生鋁；目前企業(yè)擁有鋁灰處理資質(zhì)，一個(gè)月可處理鋁灰2000多噸；在設(shè)備方面，建有三套熔煉爐，分別為100噸、50噸、30噸，宏發(fā)破碎線一條，分選線以及除漆、易拉罐拆包設(shè)備各一套；

2.廠家B：公司成立于1995年03月15日；目前集團(tuán)在重慶、青海等多地設(shè)立公司，重慶公司為集團(tuán)旗下鋁板塊項(xiàng)目，豐和廠區(qū)主要以生產(chǎn)大板錠為主，暫無鋁水，長(zhǎng)期與中鋁、南山鋁業(yè)等知名鋁企合作；廠內(nèi)共有3臺(tái)熔煉爐，1臺(tái)閑置；原料方面，目前豐和廠區(qū)內(nèi)采購(gòu)變形鋁合金原料為主，且要求必須帶票交易，定價(jià)模式按月均價(jià)為主，工廠返料占比較高。

3.廠家C：公司成立于2010年，誕生于中國(guó)鋁加工之都——重慶市九龍坡區(qū)西彭鎮(zhèn),注冊(cè)資金5000萬元，現(xiàn)有員工220余人。目前集團(tuán)可年產(chǎn)鋁單板能力達(dá)150萬平方米、全鋁智能家居5萬套，鋁型材（板材）30000噸，建筑裝飾項(xiàng)目30萬平方米；其中新西亞以鋁裝飾材料為主，主要致力于鋁幕墻材料、保溫隔熱材料、各種鋁質(zhì)材料表面處理、鋁板深加工及新材料的研發(fā)、設(shè)計(jì)、制造、銷售、安裝。主要產(chǎn)品有鋁幕墻板、造型鋁質(zhì)吊頂板、鋁質(zhì)蜂窩板、雙曲面鋁單板、彩色保溫隔熱板、不銹鋼制品以及型材彩色噴涂

4.貨場(chǎng)A：場(chǎng)地主要以回收當(dāng)?shù)貜U鋁為主，料型包括易拉罐、鋁線、生鋁、機(jī)鋁以及型材合金等等；月回收量在400-500噸之間，目前送貨地區(qū)仍以四川、重慶地區(qū)為主；場(chǎng)地現(xiàn)設(shè)有兩臺(tái)打包機(jī)，一臺(tái)為新購(gòu)入廣州環(huán)綠的壓塊機(jī)，一臺(tái)舊壓包機(jī)；同時(shí)還配有一套易拉罐壓扁設(shè)備。

5.廠家D：專業(yè)從事鋁合金研發(fā)、制造、銷售及貿(mào)易的集團(tuán)化企業(yè)。2012年，在鋁合金錠事業(yè)基礎(chǔ)上，創(chuàng)新產(chǎn)品模式，業(yè)內(nèi)率先實(shí)現(xiàn)中遠(yuǎn)距離直供液態(tài)鋁合金，為下游壓鑄企業(yè)大大節(jié)約了制造成本和減少了環(huán)保排放，堅(jiān)持‘鋁液輸送服務(wù)’的經(jīng)營(yíng)戰(zhàn)略也讓公司實(shí)現(xiàn)了較快的發(fā)展。2020年4月，新建包頭項(xiàng)目投產(chǎn)，2020年全集團(tuán)制造、銷售鋁合金35萬噸，銷售收入超過50億元。目前重慶廠區(qū)內(nèi)共建有6套爐子，在使用的僅為兩套半，大小為35+25噸；設(shè)備方面，廠內(nèi)投入一套破碎線以及一臺(tái)光選機(jī)，極大提高了廢料的反復(fù)利用率，同時(shí)還配備一套脫漆設(shè)備。產(chǎn)量方面，由于原料緊缺，近月產(chǎn)量?jī)H為3000噸左右，開工率不足50%。

6.廠家E：目前廠內(nèi)建有三臺(tái)爐子，近期新增了一臺(tái)40噸的大爐，產(chǎn)品主要以ZL108、ZL109等高端鋁合金錠為主，加工費(fèi)較為客觀；場(chǎng)地現(xiàn)有原料庫(kù)存2000多噸，一部分為下游企業(yè)返料，采購(gòu)料型包括：鋁屑、鋁銷、干凈機(jī)鋁、輪轂、亮線等等，合金錠月產(chǎn)量在2000噸左右

7.廠家F：公司成立于2017年12月18日，注冊(cè)地位于四川省廣安市武勝縣街子工業(yè)園區(qū)。目前舊廠區(qū)建有產(chǎn)能7萬噸，現(xiàn)有月產(chǎn)量5000-6000噸，配備2套40噸熔煉爐，一套破碎線，暫無分選線；此外，新廠預(yù)計(jì)年內(nèi)即將點(diǎn)火，設(shè)計(jì)年產(chǎn)能10萬噸；原料方面，月采購(gòu)量6000噸以上，場(chǎng)地廢料庫(kù)存2000多噸，其中包含400-500噸的鋁線。

8.廠家G：現(xiàn)場(chǎng)地廢料庫(kù)存1000多噸，目前企業(yè)下設(shè)三家回收?qǐng)龅兀禄厥湛偭靠纱?000噸以上，不過生產(chǎn)廠區(qū)由于利潤(rùn)問題，合金錠月產(chǎn)量下滑至1000噸左右，其中鋁水占比50%；其余廢料均以貿(mào)易為主；原料采購(gòu)方面所有廢鋁料型均有涉及，且各場(chǎng)地均配備1-2臺(tái)打包機(jī)以及一套破碎線。

9.貨場(chǎng)B：廢鋁料場(chǎng)，重慶地區(qū)體量較大的專做鋁線供應(yīng)商，目前場(chǎng)地庫(kù)存200-300噸光亮鋁線，月經(jīng)營(yíng)量超500噸，主要涉及料型為：亮線、灰線、盤子鋼絲、1-6系邊料。

10.廠家H：公司主營(yíng)重熔鋁棒，以6系為主，附帶2/7系高端棒生產(chǎn)；現(xiàn)有兩套20噸熔煉爐加一臺(tái)均熱爐；平均月產(chǎn)能1000噸左右，訂單受影響較小，原料方面同樣以帶票為主，企業(yè)返料占大頭，1/5/6系邊料均可用。

11.廠家I：位于重慶市九龍坡區(qū)陶家鎮(zhèn)，于2003年10月注冊(cè)成立，注冊(cè)資本7.6億元。公司占地460余畝，建筑面積達(dá)15萬平米。產(chǎn)品包含高溫鋁液、重熔用鋁錠、合金棒、大板錠、微通道平行流管以及全鋁家居制品等，年產(chǎn)值達(dá)30億元。目前公司屬于地方國(guó)有企業(yè)占主導(dǎo)的混合所有制企業(yè)；旗下某子公司擁有兩臺(tái)套40噸熔煉爐和靜置爐，采用1+1+1方式的熔鑄設(shè)備，配備GC5365/2000立式高速帶鋸床,主要利用高溫鋁液及鋁加工廢料，為西南鋁（集團(tuán)）有限責(zé)任公司、中鋁河南洛陽鋁加工有限公司、重慶奧博鋁材制造有限公司提供配套產(chǎn)品，方鑄錠、圓鑄錠產(chǎn)能8-10萬噸。

12.中國(guó)西南再生資源產(chǎn)業(yè)園：處于四川內(nèi)江地區(qū)，目前園區(qū)內(nèi)共有30家左右的企業(yè)，以廢塑料、家電回收以及廢鋁為主，鋁貨場(chǎng)企業(yè)目前有3-5家，庫(kù)存情況目前來說都有相對(duì)都偏低。